Инвесторам
Берём курс доллара и евро
Куда ехать российским инвесторам в поисках активов?
Внутренний рынок инвестиций в России (отчет InfraOne Research, февраль 2019) процветает, но как-то специфически. По данным отчета хорошо в РФ будет только военным, энергетикам и транспортникам. Высокотехнологичные отрасли назвали «интеллектуальными системами», спрогнозировали щедрые 200 млрд. рублей в течение 15 лет — но здесь пока все предельно размыто и одни коммунальные проекты вроде умных парковок.


Ок, здесь рыбы нет. Так куда ехать?
Куда податься?

Если вам 20+ лет, ваш бизнес бурлит и вы полны сил и оптимизма для захвата мира, то вам в Женеву, Лондон, Калифорнию. Туда, где большие знакомства и деньги. Туда, где каждый день люди носят костюмы, совершаются миллиардные сделки.

Для людей, которые немного пожили и хотят погреться в шортах у моря, есть места более привлекательные, чем бетонные мясорубки. Иногда в таких местах можно найти не менее оживленную бизнес тусовку, чем в каменных джунглях.

Для русскоязычных людей Европа ближе Азии по культурном уровню, бизнес этике, географии. Рассмотрим внимательнее.

Если для вас важен тёплый климат, то это сужает наш поиск до Италии, Греции, Испании, Черногории, Хорватии. А если волнует именно бизнес климат? Кипр, Мальта. Кипр имеет долгую историю привлечения иностранцев: большинство средиземноморских государств или испытывают структурные проблемы, или просто не научились создавать благоприятный инвестиционный климат.

«Но Кипр, это же оффшор, токсично, фу-фу-фу…» Истеричные и малообразованные журналисты привыкли писать об оффшорах как о порталах черного рынка, где олигархи едят младенцев. Но мировая финансовая система движется в сторону прозрачности, иерархии рисков и доверия — этого не понять людям, воспитанным на песнях The Beatles. Сегодня банки уже не те, что 50 лет назад. Сложно поверить, но ваши 1 или 10 миллионов никому не нужны, если вы не можете доказать их происхождения. И зоны финансовой активности тоже эволюционировали. К традиционным Лондону, Чикаго и Гонконгу добавились локальные игроки разного масштаба: Мельбурн, Сингапур, Абу-Даби etc.

Даже Кипр мутировал с классического оффшора в мидшор.
Квазиоффшор (мидшор) — офшор, который предлагает выгодные налоговые схемы. Мидшор открыт и демократичен для очень разных инвестиций, но подчиняется единым нормам международного права. Идеально подходит для среднерисковых финансовых операций. Мидшор выступает в роли буферной зоны и низконалоговой юрисдикции, площадки для долгосрочного планирования, накопления и защиты активов.


Резидентами мидшоров часто становятся технологичные стартапы: операционка на мейнленде, инкорпорация на мидшоре. Это связано с привлекательными налоговыми режимами для доходов, полученных от прав на интеллектуальную собственность. Такие режимы позволяют монстрам вроде Starbucks и Facebook платить смешные 10 миллионов фунтов налогов при доходе 400+ миллионов в год. Все возмущаются и кричат что-то о «жалких подачках», но, извините, таковы правила низконалоговых юрисдикций.
Cегодня Евросоюз активно развивает Кипр в качестве альтернативного финансового центра Европы. Кипрская комиссия по ценным бумагам CySEC сотрудничает с ЕС и Сингапуром в сфере регуляции криптовалют — внедрение директивы AMLD5. Так большие игроки избегают накопления капитала в одном месте, приближают к себе иностранные компании и внимательно их рассматривают.

Географическая и культурная близость к Европе + английское право делают свое дело — на Кипре бросают якоря англичане, немцы и самые отчаянные американцы.
Хотите больше материалов о бизнесе и Кипре? Подписывайтесь на рассылку Cyprus IT Forum.
Подписаться на рассылку Cyprus IT Forum
Кроме близости к Европе Кипр знаменит своей внушительной русскоязычной диаспорой. Славянский десант здесь еще с 1990-х. Кипр стал исторической родиной для россиян, которым тесно в пост-совковой реальности. Но все меняется, и Кипр все чаще приглашает активных людей, которые готовы интегрироваться в европейское общество или устали от чрезмерной налоговой нагрузки в этом самом обществе.

Следуя примеру европейских столиц, Кипр включился в гонку вооружений — кто предоставит лучшие условия для инновационного бизнеса. Остров не надеется на одну только нефть — даже кипрский CySEC запустил свой хаб инноваций в 2018 году.

Кипр может стать не только финансовым хабом, но и центром европейской энергетики (так Германия хеджирует риски с поставками русской и арабской нефти). Рынок недвижимости на Кипре перегрет, в ближайшие годы сильно прогреют нефтегазовую отрасль — у берегов Кипра будут добывать нефть и газ. Я не разбираюсь в инвестиционных спекуляциях, но кипрские банки уже отреагировали на какие-то инсайды в этой сфере и готовятся обслуживать больших нефтяников.

Но это все очень старые рынки, прям из XIX века, — инвестировать в углеводороды, шахты и пароходы. Если вы современный человек и ваш бизнес тоже современный, то Кипр предлагает интересные варианты для подобного рода холдингов.

Существует специальный налоговый режим IP Box — это как УСН на максималках. Остров любит IT бизнес и поощряет умные инвестиции. Для бизнеса, который связан с интеллектуальной собственностью, режим IP Box дает право на неслабые такие вычеты — налоги удерживаются только с 20% прибыли.

Много иностранцев инвестируют в Кипр ради получения паспорта ЕС. Наплыв инвестиций и богатых людей заставляет правительство Кипра модернизировать налоговое законодательство в интересах предпринимателей, повышать доверие международного бизнеса, интегрироваться в стартап карту мира.

Вместо вывода: в мире есть достаточно тихих гаваней, где можно пристать интеллектуальному бизнесу. В последнее время при выборе гавани обращают внимание и на уровень доверия. А поговорить о бизнесе и доверии за стаканом бразильского рома вы можете в тихой гавани Лимасола.
Читать дальше:
© 2019, STAR HILLS PRODUCTION
Cyprus IT Forum 2019 пройдет 20 и 21 мая в отеле Park Lane в Лимасоле (Кипр). Более 500 IT бизнесменов, инвесторов и представителей правительства острова обсудят развитие Кипра в качестве центра европейского IT бизнеса.
Made on
Tilda